据投资界2月1日消息,据多家外媒报道,社交网站Facebook将于周三提交上市申请,计划于筹集 50 亿美元。
此前有报道称,Facebook 融资 1 亿美元。
对此,新闻人士表示,虽然起点较低,但Facebook会根据投资者的需求调整新股发行量。
据悉,Facebook此次聘请了摩根士丹利、高盛集团、美银美林、摩根大通和巴克莱资本作为承销商,其中摩根士丹利为主承销商。
消息人士表示,Facebook的上市承销商名单也将扩大。
很多人都在关注预计今晚披露的Facebook招股说明书。
财经网站MarketWatch甚至列出了Facebook招股说明书的七大亮点。
以下是其分析: 1。
收入:目前人们对Facebook业务的了解主要来自各方猜测。
一份文件显示,Facebook 前 9 个月的收入为 12.4 亿美元,比去年同期增长近 3%。
那么,Facebook在过去一段时间里是否保持了如此高的增长呢?或者增长正在放缓还是加速? 2。
销售组合:业内普遍认为Facebook的收入主要来自在线广告,但该公司也从其他基于网站的服务中赚钱,例如游戏购买。
社交游戏Zynga截至9月30日的收入为8亿美元,其游戏销售的70%是通过Facebook完成的。

这意味着在此期间,Zynga对Facebook的收入分成最多可达3.5亿美元。
那么,此类交易和广告占 Facebook 收入的比例是多少? Facebook 还有哪些其他重要的收入来源? 3。
盈亏情况:此前泄露的高盛文件显示,Facebook前9个月净利润为3.55亿美元,全年净利润为1万美元,大幅增长。
然而,自成立以来,Facebook在网络设施、新技术和人才方面也投入了非常高的资金。
那么,公司的成本增长速度是否快于业绩增长速度?这种情况会得到缓解吗? 4。
公司市值:近期有关Facebook的报道中,反复提及的就是其1亿美元的估值。
但Facebook可能会采取与Groupon相同的IPO策略,仅出售少量股票。
这使公司在未来的发行中拥有更大的资本所有权,并确保当投资者更愿意购买时可以获得更多的股票。
5。
风险因素:虽然上市申请文件使用格式化语言,但仍可以看出Facebook如何看待其市场地位。
例如,Facebook的竞争对手谷歌推出了自己的社交网络,并大力开发移动设备。
Facebook 对此有何看法?在Facebook眼中,还有哪些公司是其强有力的竞争对手? 6。
各方如何获利:早期投资者往往会利用上市公司的机会套现。
Facebook 的早期投资者包括 Peter Thiel、风险投资公司 Accel Partners、Greylock Partners 和 Meritech Capital。
软件巨头微软也在2016年向Facebook投资了2.4亿美元。
那么,Facebook高管会在这次交易中出售部分股份吗?例如,联合创始人兼首席执行官马克·扎克伯格、首席运营官谢丽尔·桑德伯格和首席财务官大卫·埃伯斯曼。
7。
承销商争夺战:《华尔街日报》笔者指出,摩根士丹利和高盛正在争夺主承销商的头衔。
谁将胜出,各机构将获得什么样的好处,是华尔街关注的焦点。
这种观点可能已经开始浮出水面。
据汤森路透相关报道,摩根士丹利最终击败高盛集团,成为Facebook上市的主承销商。
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